일본기업의 인도러시, 심상치 않다

[산업일보]
인도에 진출한 일본기업들의 투자규모가 한국의 9배에 달하는 등 일본기업의 인도러시가 심상치 않다. 인도 내수시장 역시 급성장세를 보이고 있다. 한국 IT기업들의 맹활약에 자극받은 일본 기업의 쇄도가 이어지고 있다. 이에 코트라는 ‘가속화되는 일본기업의 인도 진출과 대응’이라는 연구결과를 통해 대응방안을 발표했다.

최근 일본기업이 인도 진출에 속도를 내고 있다. 주인도 일본대사관에 따르면 인도에 진출한 일본기업은 2006년 초 267개사에서, 2011년 말 812개사로 3배나 증가했다. 일본기업들의 對인도 투자규모도 매년 급증하고 있는데, 2011년 4월부터 11월까지 8개월간에는 전년대비 60% 증가한 24.9억 달러를 투자했다.

일본무역진흥기구(JETRO)의 조사에 따르면, 조사대상 기업 중 86%가 2012년 인도 사업을 확대하겠다고 응답했다. 2000년대 중반까지만 해도 인도시장에 대해 비관적으로 판단했던 일본기업들은 최근 인도 내수시장이 급성장세를 보임에 따라 큰 관심을 보이기 시작했다. 특히 한국기업들이 휴대폰과 가전 등의 분야에서 맹활약을 보이자, 불안한 심리가 작용한 것으로 보인다.

일본의 인도 진출전략 중 가장 중요한 부분은 정부 주도의 양국 협력 체제를 적극 활용한다는 점이다. 인도 정부는 연간 2,000억 엔 이상의 ODA자금을 인도에 지원하며 인프라개발에 적극적인 모습을 보이고 있다. 작년 인도를 방문한 노다총리가 델리-뭄바이 산업회랑(DMIC)프로젝트에 45억 불을 투자하겠다고 발표한 것이 대표적인 예다.

이 밖에 델리-뭄바이 화물전용철도(DFC)에도 총 프로젝트비용의 80%인 3,250억 루피(약 8조1천억 원)를 일본 ODA자금으로 사용한다. 최근에는 인도 인프라진출의 방식이 더욱 과감해지고 있는데, 올해 1월 일본 경제산업성 에다노 장관은 타밀나두 州정부와 인도 남부 거점인 첸나이에 일본 전용공단 및 미니신도시를 조성하기로 합의했다. 이는 일본식의 상업시설, 학교, 병원, 주거시설 등을 개발하는 인프라수출 사업이다.

일본기업은 한국기업과는 달리 M&A나 합작투자 방식의 진출을 선호한다. 리스크를 줄이고 인도 파트너와의 시너지를 창출하기 위해서다. M&A나 합작투자를 통해 인도 기업의 유통망ㆍ생산시설ㆍ노하우ㆍ브랜드 등을 공유하고 비즈니스 기반을 조기에 확보하겠다는 전략이다. 올해 초에는 미쓰비시 전기(Mitsubishi Electric)가 인도 메셍 그룹(Messung Group)을 인수하기도 했다.

최근 발효된 일본ㆍ인도 포괄적경제동반자협정(CEPA)도 적극적으로 활용하겠다는 입장이다. 인도는 통신ㆍ건설ㆍ광고 등 86개 분야를 개방했으며 투자자 보호제도를 마련해 투자환경을 개선했다. 또한 수입액 기준 90%에 달하는 시장이 개방돼 관세가 10년에 걸쳐 철폐될 예정이므로 양국 간의 무역규모도 증가할 것으로 전망된다.

이러한 일본의 적극적인 움직임을 반영하듯, 인도에 진출한 일본기업들의 투자규모가 금액기준으로 한국의 9배에 달하고 있다. 최근 일본기업들은 인도 진출에 더욱 박차를 가하고 있기 때문에, 한국 기업들이 진출에 성공한 자동차ㆍ 전자ㆍ 인프라 분야에서의 경쟁이 치열해질 것으로 우려된다.

한국 기업들은 일본기업의 동향에 대비해 한ㆍ인도 경제동반자협정(CEPA)을 적극 활용할 필요가 있다. 한ㆍ인도 CEPA의 경우, 대부분 8년 내에 관세가 철폐되기 때문에 일본에 비해 철폐속도가 빠르다는 점을 유효한 전략으로 사용할 수 있다. 또한, 100% 단독투자방식 뿐 아니라 M&A나 합작투자도 검토하는 등 다양한 인도 진출 시도를 검토하는 노력이 필요하고, 중장기적으로 한국기업에 대한 브랜드가치 제고도 요구된다.

배창헌 KOTRA 글로벌정보본부장은 “일본기업들이 한국 기업들의 성공사례를 적극적으로 벤치마킹하고 있는데, 우리기업도 역지사지로 일본기업들의 전략을 적극적으로 분석할 필요가 있다”고 밝혔다.

5년 새 인도 진출 기업 3배 증가
주인도 일본대사관에 따르면 2011년 말 기준 인도 진출 일본기업은 812개사로 2006년초 267개사에서 약 3배 증가한 수치를 보이고 있다. 이에 비해 인도 진출 한국 기업 수는 400여개다.

인도 상공부기준 일본의 對인도 투자규모는 FY2009년 11.8억 달러에서, FY2010년 15.6억 달러로 증가한데 이어, FY2011년(4월~11월)에는 24.9억 달러로 전년 대비 60% 늘었다.

일본기업들은 지역적으로 고른 진출분포를 보이고 있으며 특히 뭄바이, 뿌네 등 서부지역에 250여 개 사가 진출해 있는 상태다.

우리기업의 인도 진출이 뉴델리, 첸나이, 뿌네 등 주요 도시에 집중돼 있는 것과는 달리 일본 기업들은 인도의 2~3선 도시들에도 진출사례가 많다.

일본 최대의 향료 제조사인 타카사고(高砂) 향료공업은 올해 2월 인도에 생산 및 연구개발시설을 설립했다. 첸나이에 20,000㎡규모의 부지를 확보, 2014년 가동 예정이다.

투자액 약 1000만 달러, 주요 생산품은 화장품 및 식용 향료로 알려지고 있다.
일본 5대 종합화학사인 우베코우산 그룹은 올해 1월 인도 현지영업법인을 설립(하리아나주 구르가온)했다.

유력 자동차 부품 제조사 카사이 공업 (河西工業)은 유럽기업과 협력해 지난 2월 첸나이에 자동차용 내장 부품 생산을 위한 합작법인을 설립했다. 2014년 매출목표 6억4,900만 루피(약 162억 원)를 예상하고 있다.

베어링 제조사인 일본정공(日本精工, NSK) 주식회사는 올해 1월 인도 현지법인인 NSK-ABC에 15억9,000만 루피(약 398억 원)를 추가 출자했다.

인도 시장의 수요 급증에 따라 생산능력을 확대한 것으로 보인다.

증자 이후 NSK-ABC의 자본금은 일본정공 자본금 총액의 약 1/10수준으로 증가했다.

전자부품제조사인 오무론사는 2012년 1월 인도 구르가온에 인도 전역을 총괄하는 지역본부를 설립했다.

인도경제에 대한 신뢰, 일본 기업 진출 불러
장기간 경기침체를 겪은 바 있는 일본은 신흥시장 진출에 대해매우 적극적이며, 이 중 인도에 대해 큰 중요성을 부여하고 있다.

일본기업의 중국진출이 저가제품의 역수입으로 이어져 국내 일자리를 잠식했던 것과는 달리, 인도 진출은 내수시장 개척을 목적으로 하고 있기 때문에 일본경제에 이익이 된다는 판단이다.

최근 인도시장의 구매력이 증가하면서 일본제품의 잠재구매층이 확대되고 있는 것도 인도 진출의 주요 배경으로 풀이된다.

JETRO(일본무역진흥기구)의 조사에 따르면, 2012년 인도 사업을 확대하겠다는 반응이 전체 조사대상기업 중 86%에 달했다.

일본기업이 바라보는 인도시장은 내수가 견인하는 안정된 경제기반과 12억 인구, 평균연령이 26세에 불과한 점을 보고 있다.

여기에 세계 제1의 소비자 신뢰도 지수(2011, 닐슨), 안정된 FDI 유입 및 풍부한 외환보유고를 들 수 있다.

특히 한국기업에 대한 견제심리도 작용한다.

인도의 경제규모와 구매력이 증가하면서 자동차, 가전, 휴대폰 등 일본의 주력 분야에서 한국 업체에게 주도권을 뺏기고 있는데 대한 불안심리가 작용한데 따른 것으로 분석된다. 한국의 인도 성공사례를 철저히 벤치마킹하겠다는 입장을 보이고 있다.

JETRO는 KOTRA 현지 무역관과 본사를 수차례 방문해 한국기업의 성공비결에 대해 조사한 바 있으며 일본 게이오대 MBA학생들도 KOTRA무역관을 찾아 한국기업의 전략에 대해 깊은 관심을 보였다.

또한 인도에서 삼성에게 도전장을 내민 A사의 경우, 대규모 조사단을 삼성전자에 보내 인도 진출에 대한 의견을 나누기도 했다.

일본 기업들은 전통적으로 주재원 부임 시 단신부임을 원칙으로 했으나 최근 일부 일본기업들은 이를 개선해 가족과 함께 부임하도록 권장하고 있다. 발 빠른 의사결정과 다양한 현지화 시도가 주요한 벤치마킹 대상이다. 한국기업의 장점을 흡수해 인도 진출에 적합한 진출모델을 개발한 것으로 한국기업들의 제품, 브랜드, 노무 현지화 사례나 시장개척사례도 벤치마킹 대상이 됐다.

JETRO 인도사무소가 제시하는 한국기업의 성공요인으로는 공격적 투자의사결정, 빠른 신규모델 출시와 같은 빠른 의사결정과 시골 구석구석을 누비며 구축한 유통배급망 등 시장개척 현지화, 인도 중간관리자에게 많은 권한을 위임하는 노무 현지화를 손꼽는다.

현지인들의 취향에 기반한 현지모델 개발/출시 등 모델 현지화와 현지 유명모델 기용 광고, 대형스포츠행사 스폰서 등 브랜드 현지화, 현지 로컬기업들과 경쟁할 수 있는 풀라인업 구축 등 가격 현지화도 한 몫하고 있는 것으로 알려지고 있다.

일본에 대한 우호적인 분위기
일본과 인도는 지속적 교류를 바탕으로 친밀도를 구축하고 있다.

인도인이 가장 존경하는 국가 순위에 일본은 매년 상위권을 유지하고 있는 것.

일본은 1970년대부터 Sanchi(산치)지역에 불교문화재 보존을 지원하고 있다.

JETRO가 실시한 설문조사에 의하면, 인도 내 일본의 이미지는 ‘선진기술과 경제력이 있는 나라'로 매우 호의적으로 평가하고 있다.

일본기업들은 ‘Japan Technology'를 홍보·마케팅에 강조하는 등 일본에 대한 이미지를 적극 활용하고 있다.

日, 적극적인 정부협력 통한 진출 확대
일본 정부는 연간 2,000억 엔 이상을 공적개발원조(ODA)로 인도에 지원하고 있으며, 델리-뭄바이 산업회랑(DMIC)등 국가 인프라 구축에 있어 적극적으로 협력중이다.

진출 방식면에서는 유력파트너와의 합작투자나 인도 회사의 지분 취득 혹은 M&A를 통해 진출하는 것을 선호하고 있고 합작을 통해 사업기반과 경험이 충분히 축적되면 단독투자로 선회하는 양상을 보이고 있다.

자동차산업을 기반으로 부품·소재, 기타제조업, 금융 등 진출범위를 확대해 나가고 있는 점도 눈에 띈다.

진출여건 개선을 위해 일본전용공단을 본격적으로 추진하고 있다.

첸나이 일본전용공단, 라자스탄 일본전용공단 등이 대표적이다.

지난 해 발효된 일본·인도 CEPA로 10년에 걸쳐 90% 시장개방을 하게 된다.

원재료수입이나 제3국 수출시 인도의 FTA 네트워크를 적극 활용한다는 계획이다.

인도는 7건(19개국)의 FTA를 체결완료하고 7건의 FTA를 협상중이다. 일본 정부는 연간 2,000억 엔 이상을 공적개발원조(ODA)를 통해 지원함으로써 인도의 주요 국가 인프라 구축을 지원하고 나섰다.

일본이 지원한 프로젝트는 델리-뭄바이 화물전용철도(DFC), 방갈로르 지하철, 비하르州 고속도로 등 다양하다. 2011년 말 인도를 국빈 방문한 일본 노다총리는 인도 최대의 인프라프로젝트인 델리-뭄바이 산업회랑에 45억 달러를 투자하겠다고 발표했다.

양국은 2008년 안보협력 공동선언 발표 후 정치적, 경제적, 군사적으로 협력을 확대해 왔다.

지난 해 12월, ‘전략적 글로벌 파트너십‘ 강화를 위해 일본 해상자위대와 인도 해군의 합동훈련 합의했고 인도 내 희토류 공동 개발 역시 합의점에 도달했다.

한편으로 일본 특허청이 인도거점을 신설하고, JETRO도 첸나이사무소를 신설하는
등 정부 인프라 확대도 병행되고 있다.

일본 경제산업성은 일본기업의 지적재산권 보호 및 특허출원 지원을 위해 올해 안에 뉴델리에 특허청거점을 설치할 예정이다.

뉴델리, 방갈로르, 뭄바이에 사무실을 운영하고 있는 JETRO는 인도 첸나이에 비즈니스 지원센터를 올해 내 신설하기로 했다.

ODA를 활용한 일본 정부주도의 인프라 개선
JICA(일본국제협력기구)는 델리-뭄바이 화물전용철도 프로젝트 총 비용의 80%인 3,250억루피(약 8조1천억 원)를 ODA 차관으로 지원한 상태다. 전용철도는 2017년 완공예정이며 델리-뭄바이간 화물운송여건이 획기적으로 개선될 전망이다.

일본 정부는 인도 중소기업의 에너지 효율성 제고를 위해 300억 엔(약 4,250억 원)의 차관을 인도 중소기업은행(SIDBI)에 제공했다.

델리-뭄바이 산업회랑(Delhi-Mumbai Industrial Corridor) 프로젝트는 델리-뭄바이간 화물전용철도 주변에 24개의 산업단지를 개발한다는 인도 최대의 인프라개발 사업이다. 현재 사업추진을 전담하는 DMIC개발공사(DMICDC)가 설립돼 25개 선행프로젝트를 선정하고 부문별로 진행 중이다.

현대자동차, LG전자, 삼성전자 등 단독투자로 진출하고 있는 한국기업에 반해, 일본기업의 경우 인도 합작 파트너의 지분을 인수하거나 M&A하는 형태의 진출을 선호하는 경향도 보이고 있다.

M&A를 통해 유통망, 생산시설, 노하우, 브랜드 등 비즈니스기반 확보에 나선 것으로 판단된다.

다이치산교, 파나소닉, JFE스틸의 사례가 꼽힌다. 이 밖에도 NTT Docomo가 2009년 인도 TATA Teleservices사의 지분 26%를 27억 달러에 취득했으며 히타치, 미쓰비시 등도 M&A를 인도 진출 방안으로 활용했다.

일본 기업이 인수한 인도 기업의 업종은 자동차, 자동차부품, 철강, 제약, 전기전자, 금융, 통신, 물류, 에너지 등으로 미쓰이물산, 스미토모상사, 이토츠상사, 미쓰비시상사, 노무라홀딩스 등 상사의 M&A 투자가 활발한 것이 특징이다.

일본 기업들은 합작투자를 통해 현지 사업 경험을 축적하고 네트워크를 구축해 리스크를 관리하고 있다.

전통적으로 일본기업은 기술제휴 →소수지분 참여 →지분율 확대의 인도 진출 방식을 선호하고 있다.

동양경제신보사에 따르면, 일본의 인도 현지 법인 350개사 중에서 현지 기업과 합작한 법인은 106개사(30%)에 달했다.

철강분야의 제휴합작 활발
정치적 리스크를 회피하기 위한 일본 업계들의 제휴합작이 활발히 전개되고 있다. 광권 및 부지 확보에 있어 정치적 리스크가 큰 일관제철소 건설 보다는 자동차 강판을 중심으로 한 하공정 분야에 투자집중 현상이 빚어지고 있다.

일본 주요 철강기업들도 줄이어 인도 파트너와 제휴관계 구축에 나섰다.

일본의 대표 철강사인 신일본제철은 인도의 타타스틸과 자동차용 강판생산을 위한 제휴 관계를 구축했다.

일본 2위 철강사인 JFE도 인도 JSW와 포괄적 제휴협력(지분 14.99% 취득), 고베제강도 에싸르스틸과 제휴하는 형태로 자동차 강판의 인도 현지 생산을 검토하고 있는 것으로 전해지고 있다.

혼다는 1985년에 히로와 합작계약을 통해 오토바이를 생산했으며 지금은 합작관계를 청산하고 독자 법인 운영 중이다.

히로와 합작 시 지분 26%를 보유했으며, 2001년 신규법인(HMSI)을 설립하면서 100% 단독투자형태로 전환됐다.

Hero Honda는 2010년 말까지 27년간 인도 최대 이륜차 제조업체로 군림했으며 현재도 Hero사의 시장점유율이 45%에 달한다. 혼다의 독자법인인 HMSI는 이륜차 시장의 14%를 점유하고 있다.

한·인도 CEPA의 관세철폐수준(인도 74.5%, 한국 84.7%)에 비해 개방 폭은 넓으나 대부분의 품목이 10년간에 걸쳐 철폐되게 돼 개방속도는 한·인도 CEPA보다 느리다.

일본 측은 인도에 대해 복제약 시장을 개방하고 인력이동에 대해서도 폭넓게 개방, 인도측은 일본에 통신, 건설, 광고 등 86개 분야를 개방했다. 독립전문가 10개 분야, 계약서비스공급자 14개 분야를 개방하고 간병인에 대해서는 발효 후 1년 내 추가 협상키로 했다.

일본·인도 CEPA 발효로 對인도 진출 도약 기대
2011년 일본·인도 CEPA가 발효된 이후, 일본상공회의소 등 경제단체들은 일제히 환영의 뜻을 밝혔으며, 스즈키, 파나소닉 등 기 진출기업들도 긍정적인 반응을 보였다.

일본기업들은 기 발효된 일본·인도 CEPA를 적극 활용하는 동시에 인도의 FTA 네트워크도 충분히 이용한다는 입장이다. 원재료 수입이나 제3국 수출시 인도의 FTA 네트워크를 적극 활용키로 했다.

인도는 7건(19개국)의 FTA를 이미 체결했으며, 태국, EU, 호주 등 여러 국가 및 지역연합과 동시다발적 FTA를 추진 중이다.

일본의 인도 진출이 가장 적극적인 분야는 자동차 분야이며 일본의 전체 인도투자 중 27%를 차지한다.

스즈끼, 혼다, 도요타, 니산, 야마하, 브릿지스톤 등 일본의 자동차산업분야 대표기업들은 지속적으로 인도 투자를 확대하고 있다.

지난 해 태국 홍수로 인해 자동차 부품 공급에 어려움을 겪은 다수의 일본 기업들이 부품사 동반진출에 적극적이기 때문에 자동차부품기업들의 인도 진출도 활발하다.

승용차분야에서 마루띠스즈키는 41%의 시장점유율을 확보하고 있으며, 혼다모터사이클은 이륜차시장의 13.8%를 차지할 정도다.

혼다는 준중형차시장의 25%를 확보하고 있으며, 도요타는 최근 소형차 시장에 본격적으로 진출하면서 현재 3%인 승용차시장 점유율을 2015년까지 10%로 높인다는 계획이다.

자동차분야에서 서비스, 제조업으로 진출확대
일본 자동차산업 클러스터를 기반으로 금융, Finance, 물류, 건설, 기타 제조업분야로 진출범위를 확대해 나가고 있다.

지난 1월, 일본 경제산업성 에다노 장관은 타밀나두州 주정부와 첸나이 근교에 일본 전용공단 및 미니신도시를 조성하기로 합의했다.

일본 중소기업을 위한 인프라 수출의 차원에서 이 프로젝트를 추진 중이며, 도로건설 등 주변 인프라는 타밀나두 주정부에서 지원하는 형태를 취하고 있다. 공단 뿐 아니라 상업시설, 학교, 병원, 주거시설 등 미니 신도시를 일본식으로 개발하고 있다.

일본 경제산업성은 인도 첸나이 인근을 일본 중소기업 진출 중점지역으로 정하고 향후 지원을 확대해 나갈 계획이다.

첸나이는 인도 남부의 주요 거점이자 전자산업과 자동차산업이 발달한 도시로서 일본의 닛산 자동차, 파나소닉 등 300여개의 일본기업이 진출했다.

인도 서부의 구자라트 주정부는 2012년 1월 아메다바드 교외에 일본인 전용공단을 건설할 계획이라고 발표했다.

한·인도 정부 간 협력 강화 시급
일본·인도 간 협력강화에 대응해, 정부 간 협력강화의 중요성이 대두되고 있다. 정부 주도의 비즈니스 환경 개선을 위한 합의, 협정체결은 물론 공동 프로젝트의 추진도 더욱 활성화 할 필요가 있다는 지적이다. 지난 3월 양국정상회담에 맞춰 ‘한·인도 사증절차 간소화협정’을 체결했으며 이는 인도 비즈니스 환경에 큰 개선효과를 가져왔다.

일본전용공단과 비슷한 형태의 한국전용공단 재추진도 필요하다는 여론이다.

인도 진출의 가장 큰 애로사항은 인프라를 갖춘 공장부지 확보의 어려움이며 정부차원에서 공단확보를 추진하는 것이 바람직할 것으로 판단된다.

일본·인도 CEPA의 효과가 본격적으로 발생하기 전에 한·인도 CEPA를 적극적으로 활용해서 인도 시장을 선점하는 전략이 주효할 것으로 예상된다.

일본·인도의 양허스케쥴은 대부분 10년으로, 2012년부터 매년 조금씩 관세가 인하되고 있는데 반해 한·인도 CEPA는 대부분 8년 내 관세가 철폐되며 이미 발효 3년차에 접어들었기 때문에 일본보다 조기에 효과가 발생할 것이라는 판단에 따른 것이다.

일본기업들이 우리의 성공사례를 적극적으로 벤치마킹하고 있듯 우리도 일본 및 서구 기업의 성공사례를 적극적으로 참고하는 자세가 필요할 것으로 보인다.

특히 인도에서 일본이 높은 브랜드가치를 보유하고 있음을 볼 때 인도 내 ‘한국이미지 제고’가 시급한 당면과제로 떠오르고 있다.

아울러 M&A와 합작투자를 통한 인도 진출은 우리에게도 적절한 전략일 수 있다는 의견이 제기되고 있다.